Фьючерсные контракты переоцениваются по рынку в конце каждого торгового дня, в то время как для форвардных контрактов эта процедура не является обязательной.
форвардный контракт является соглашением о будущей поставке базового актива по установленной цене по окончании установленного периода времени. Фьючерсные контракты являются стандартизированными как в отношении дат поставки (месяца), так и в отношении качества поставляемых активов; эти контракты организованно торгуются на биржах. Отличие форвардных контрактов состоит в отсутствии их стандартизации (условия каждого контракта обсуждаются между покупателем и продавцом), отсутствии клиринговых домов, а также в отсутствии или слабой развитости вторичных рынков.
Если сторона фьючерсного контракта, от которой требуется внести вариационную маржу, не исполняет этого требования в течение 24 часов, позиция по фьючерсам закрывается.
Занимая первоначальную позицию на фьючерсном рынке, инвестор обязан депонировать установленную биржей минимальную долларовую сумму на контракт. Эта величина, называемая начальной маржой, является требуемым депозитом, обеспечивающим контракт
Когда инвестор открывает позицию на рынке фьючерсов, клиринговый дом занимает противоположную позицию и соглашается принять на себя исполнение оговоренных в контракте условий.